«Силмаш» не скупится

РБК.Daily

Концерн «Силовые машины» Алексея Мордашова раскрыл, во сколько ему обошлась покупка компании «ЭМАльянс». Как выяснилось, «Силмашины» уже выплатили за этот актив 280,5 млн долл., а еще 34,4 млн долл. продавец получит после выполнения всех условий сделки. Тем временем новая «дочка» уже приносит «Силмашу» доход: в первом полугодии на «ЭМАльянс» пришлось 20,6% выручки концерна.

В феврале «Силовые машины» купили у Auburn Investments (основной бенефициар — Евгений Туголуков) 100% акций «ЭМАльянса». Стоимость сделки компании не раскрыли. Но согласно отчетности «Силмашин» по МСФО за первое полугодие, вознаграждение, выплаченное за этот актив, составило 280,533 млн долл. Еще часть денежных средств (34,444 млн долл.) остается зарезервированной на эскроу-счетах и будет переведена продавцу после полного выполнения ряда условий, объяснили в «Силмаше». Итоговая сумма покупки может составить 315 млн долл. «Цена сделки была определена на рыночной основе расчетным путем», — добавили в компании Алексея Мордашова. Связаться с Евгением Туголуковым не удалось.

Тем временем с даты купли-продажи до конца второго квартала «ЭМАльянс» внес в копилку «Силмаша» 190,7 млн долл. выручки (это 20,6% оборота концерна за полугодие) и 6,5 млн долл. чистой прибыли (4,1%). Если бы «Силмаш» консолидировал свою новую «дочку» с начала года, мог бы прибавить к выручке еще 28,1 млн долл.

На конец 2011 года (накануне сделки) совокупные активы «ЭМАльянса» составили 551 млн долл., включая «солидный размер кэша» — 29 млн долл., напоминает Алексей Рыбаков из ИК «Трейд-Портал». Выручка за 2011 год составила 383 млн долл. при «очень привлекательной» валовой марже 27%. Поэтому, считает эксперт, цена сделки занижена. «Если бы сделка проходила на открытом рынке, цена бы составляла 370—430 млн долл.», — считает г-н Рыбаков.

По мнению Игоря Краевского из БКС, цена, которую заплатил за актив «Силмаш», «более чем справедлива». Капитализация завода «Красный котельщик» — основного производственного актива «ЭМАльянса» — составляет 135 млн долл., согласно котировкам RTS Board (продажа). «Алексея Мордашова интересовал прежде всего „Красный котельщик“, генерирующий основную прибыль „ЭМАльянса“, — говорит эксперт. — Но, покупая холдинг целиком, „Силмаш“ получил возможность выходить на тендеры энергетических компаний с комплексными решениями».

Интерес компании Алексея Мордашова к «Красному котельщику» подтверждается тем, что «Силмашины» продолжают скупку акций таганрогского завода. В апреле концерн приобрел префы предприятия за 3,5 млн долл. (3,52% от уставного капитала, расчетная рыночная цена пакета исходя из данных RTS Board составляла 2,5 млн долл.), а в июне — еще 2,5% обыкновенных и привилегированных акций на общую сумму 3,1 млн долл. (расчетная стоимость — около 2,38 млн долл.). Мы договорились с одним из крупных миноритариев «Красного котельщика» о выкупе его пакета и в первом полугодии закрыли эту сделку», — подтвердили в «Силмаше».

Самое читаемое за сутки

Отношения с РФ и Украиной станут вызовом для главы дипломатии ЕС

РИА Новости и еще 44 источника

Меркель предложила России «оливковую ветвь» в вопросах торговли

РИА Новости и еще 2 источника

Лукашенко пригрозил РФ ответить на продуктовое эмбарго

РБК и еще 24 источника

Меркель решила отказаться от «восточной политики»

РИА Новости и еще 1 источник

Дефицит угля ввергнет Украину в «ледяную тьму»

РИА Новости и еще 523 источника

США объяснили размещение танков у границ России

РИА Новости и еще 70 источников

Центробанк повысил с евро до 59,6215 рубля

BFM.RU и еще 222 источника

На французском сайте появилось объявление о продаже «Мистралей»

Интерфакс

за неделю

Курс евро обвалился более чем на 70 копеек

BFM.RU и еще 747 источников

Банда GTA готовила кадры для «Исламского движения Узбекистана»

Известия и еще 238 источников

Буш-младший рассказал, как справиться с Россией

vz.ru и еще 4 источника

Керри назвал «смелой» позицию Парижа по «Мистралям»

РИА Новости и еще 171 источник

за месяц

Главные события прошедшего дня

Lenta.ru и еще 107 источников

Cын Сергея Иванова погиб в ОАЭ

Forbes.ru и еще 204 источника

Опубликован снимок уничтожения «Боинга»

Lenta.ru и еще 3 источника

Российских моряков пустили на «Мистраль»

ТВ Центр и еще 289 источников